Ranking funduszy inwestycyjnych – sierpień 2008

Comperia.pl oceniła fundusze inwestycyjne według stóp zwrotu. Dla każdej grupy funduszy przyjęty został inny okres inwestycji. W rankingu funduszy akcji były brane pod uwagę wyniki wypracowane w ciągu ostatnich 5 lat, dla zrównoważonych 3 lat, stabilnego wzrostu 2 lat, papierów dłużnych półtora roku, a rynku pieniężnego pół roku.

Comperia.pl oceniła fundusze inwestycyjne według stóp zwrotu. Dla każdej grupy funduszy przyjęty został inny okres inwestycji, zgodnie ze standardowymi rekomendacjami Towarzystw Funduszy Inwestycyjnych. W rankingu funduszy akcji były brane pod uwagę wyniki wypracowane w ciągu ostatnich 5 lat, dla zrównoważonych 3 lat, stabilnego wzrostu 2 lat, papierów dłużnych półtora roku, a rynku pieniężnego pół roku. Do wyliczenia stóp zwrotu wzięto wycenę jednostek uczestnictwa z 31 lipca 2008 roku.

W grupie funduszy inwestujących w akcje bezkonkurencyjny okazał się fundusz Arka BZ WBK Akcji FIO, który w ciągu ostatnich 5 lat wypracował 200,63 proc. zysku. Legg Mason Akcji FIO zarobił w tym czasie 151 proc., a SKARBIEC FIO Subfundusz Akcji SKARBIEC-AKCJA 136 proc. Fundusze te pobiły główny indeks giełdowy WIG, który w pięcioletnim horyzoncie zyskał 135,5 proc.
Tylko trzy fundusze akcji, inwestujące za granicą, znalazły się pod kreską. Pioneer Akcji Amerykańskich FIO stracił 32 proc., UniFundusze FIO subfundusz UniGlobal 11,7 proc., a DWS Polska FIO Top 50 Europa 2,4 proc. Najsłabszy wynik spośród funduszy inwestujących na krajowym rynku, ale i tak dodatni (66 proc.) osiągnął Millennium FIO Subfundusz Akcji.

Fundusze zrównoważone, które – przynajmniej teoretycznie – powinny inwestować w akcje od 30 do 70 proc. aktywów, również obroniły się przed korektą. W przypadku tych funduszy braliśmy pod uwagę stopę zwrotu za ostatnie 3 lata. Najlepszy fundusz Arka BZ WBK Zrównoważony FIO dał prawie 43 proc. zysku, najsłabszy Pioneer Zrównoważony FIO zarobił 4,5 proc.

Również większość funduszy stabilnego wzrostu, które ocenialiśmy w dwuletnim horyzoncie czasowym, jest na plusie. Ta grupa funduszy inwestuje do 40 proc. w akcje, ale w portfelu może nie mieć ich w ogóle. Nie licząc specjalistycznych funduszy inwestycyjnych, dwie trzecie funduszy wypracowało zysk. Najwięcej zarobiły Commercial Union FIO subfundusz CU Ochrony Kapitału Plus (9,9 proc.), SEB FIO Subfundusz SEB 4 Stabilnego Wzrostu (9,4 proc.) oraz SKOK FIO Stabilny Zmiennej Alokacji (9,04 proc.). Najsłabiej zachowywały się Pioneer Stabilnego Wzrostu FIO, który stracił 6,12 proc. i Millennium SFIO Funduszy Zagranicznych Subfundusz Wzrostowy EUR, denominowany w euro, z wynikiem -5,8 proc.

Spośród funduszy obligacji w ostatnich 18 miesiącach najlepszy wynik osiągnął PKO/Credit Suisse Obligacji Długoterminowych – FIO (10,78 proc.), najsłabszy SEB FIO Subfundusz SEB 5 Obligacji Skarbowych stracił 0,43 proc., co jest jedynym wynikiem ujemnym w omawianym okresie i w tej kategorii.

Najlepsze fundusze pieniężne dały zarobić w ciągu ostatnich 6 miesięcy niecałe 3 proc. Jest to więc wynik porównywalny z warunkami lokat, jakie banki oferowały pół roku temu. Na półrocznym depozycie można było zarobić około 5,5 proc. w skali roku.

Comperia.pl

RANKING FUNDUSZY INWESTYCYJNYCH

NAJLEPSZE FUNDUSZE AKCYJNE (akcji polskich, akcji zagranicznych, akcji polskich małych i średnich spółek)

NAJSŁABSZE FUNDUSZE AKCYJNE (akcji polskich, akcji zagranicznych, akcji polskich małych i średnich spółek)

NAJLEPSZE FUNDUSZE ZRÓWNOWAŻONE (polskie i zagraniczne)

NAJSŁABSZE FUNDUSZE ZRÓWNOWAŻONE (polskie i zagraniczne)

NAJLEPSZE FUNDUSZE STABILNEGO WZROSTU (polskie i zagraniczne)

NAJSŁABSZE FUNDUSZE STABILNEGO WZROSTU (polskie i zagraniczne)

NAJLEPSZE FUNDUSZE OBLIGACJI POLSKICH

NAJSŁABSZE FUNDUSZE OBLIGACJI POLSKICH

NAJLEPSZE FUNDUSZE PIENIĘŻNE POLSKIE

NAJSŁABSZE FUNDUSZE PIENIĘŻNE POLSKIE

Źródło danych: Analizy Online